ゼベットじいさんが一本の薪から作り上げたあやつり人形の”ピノキオ”。妖精が現れて魔法をかけると自由に動き回ったり、しゃべったりできるようになり、ゼベットじいさんはピノキオを、本当の子供のようにかわいがる。ある日学校へ行く途中ピノキオは・・・。